EUR/USD Berjuang di Zona Support 0,9680-70 Karena Imbal Hasil, Taruhan Fed Mendukung Kekuatan Dolar AS

• EUR/USD turun untuk 5 hari berturut-turut karena penjual menyentuh area support horisontal dua pekan.
• Imbal hasil obligasi pemerintah AS 30-tahun melonjak ke level tertinggi sejak Januari 2014 di tengah pasar yang penuh.
• DXY mencetak tren naik lima hari karena FedWatch Tool CME mencetak 78% peluang kenaikan suku bunga 75 bp pada bulan November.
• Komentar dari Fed dan pembuat kebijakan ECB dapat menghibur para pedagang di tengah sesi yang cenderung aktif.

EUR/USD menggambarkan pasar yang terburu-buru menuju risk-safety saat berjuang di area support 0,9680-70 selama Selasa pagi di Eropa. Dengan demikian, pasangan mata uang utama turun untuk 5 hari berturut-turut karena Indeks Dolar AS (DXY) mengikuti imbal hasil yang lebih kuat dan risiko Fed yang hawkish.

Meskipun demikian, Indeks Dolar AS (DXY) mencetak kenaikan intraday 0,16% karena mencetak tren naik lima hari di dekat 113,40. Meskipun demikian, imbal hasil obligasi pemerintah AS 30-tahun naik ke level tertinggi baru sejak Januari 2014 sedangkan imbal hasil 10-tahun menyentuh level acuan 4,0%. Perlu dicatat bahwa FedWatch Tool CME menandakan peluang 78,4% kenaikan suku bunga 75 bp Fed pada bulan November.

Yang juga menggambarkan penghindaran risiko, serta memicu permintaan safe-haven Dolar AS, adalah S&P 500 Futures yang turun 0,50% karena penjual condong ke arah terendah bulanan.

Perlu diamati bahwa taruhan Fed yang hawkish memberikan perhatian utama pada laporan kuat hari Jumat daripada komentar The Fed terbaru karena Wakil Ketua Federal Reserve Lael Brainard dan Presiden Fed Chicago Charles Evans menyebarkan pesan beragam pada hari Senin. Alasannya bisa dikaitkan dengan kekhawatiran pasar bahwa perlambatan ekonomi dapat mendorong bank sentral utama, ex-Fed, untuk meninjau bias kenaikan suku bunga mereka.

Selanjutnya, terlalu banyak pembicara dari Bank Sentral Eropa (ECB) dan Federal Reserve AS (Fed) yang akan menawarkan hari yang aktif bagi para pedagang EUR/USD. Meskipun demikian, penjual kemungkinan akan tetap memegang kendali di tengah sengitnya pertikaian Rusia-Ukraina yang menimbulkan keraguan tentang kesehatan ekonomi benua lama.

Analisis teknikal

Penjual EUR/USD menyerang wilayah support 12 hari di sekitar 0,9680-70 di tengah RSI (14) yang hampir oversold, yang pada gilirannya menantang penurunan lebih lanjut pasangan mata uang utama. Namun, perdagangan berkelanjutan di bawah garis resistensi turun selama satu pekan dan sinyal MACD bearish menunjukkan pergerakan ke selatan lebih lanjut untuk memperbarui level terendah tahunan, saat ini di dekat 0,9540.

Dengan demikian, penjual dapat membidik Fibonacci Expansion (FE) 61,8% dari pergerakan pasangan ini pada bulan Agustus-Oktober, di dekat 0,9485. Namun, perlu dicatat bahwa penurunan EUR/USD di bawah 0,9485 akan membuatnya rentan untuk jatuh menuju level terendah September 2001 di dekat 0,9335.

Sebagai alternatif, terobosan sisi atas dari garis resistensi mingguan, di sekitar 0,9745 pada saat berita ini ditulis, secara bertahap dapat melanjutkan langkah pemulihan menuju level tertinggi bulanan di dekat magnet psikologis 1,0000.

Meski begitu, Fibonacci retracement 61,8% dari penurunan Agustus-September, di dekat 1,0050, akan mendahului level tertinggi bulanan sebelumnya di dekat 1,0200 untuk menantang pembeli sebelum memberi mereka kendali.

EUR/USD: Grafik empat jam

Tren: Bearish